Инвестиционное страхование жизни (ИСЖ) с недавних пор стало отличным способом для представителей топ-менеджмента компаний защитить свои финансы в различных ситуациях, в том числе от изъятия их государством. Но страховой рынок без учета ИСЖ фактически не растет. Страхование жизни – уже второй сегмент в экономике (после ипотечного кредитования), формирующее опасность «пузыря» на рынке.

Согласно данным ЦБ, по итогам 1 квартала 2017 года рынок страхования жизни вырос на 44,4%. Сегмент ИСЖ – на 44%. Во втором квартале данный рост составил 71,7%, а рост сегмента ИСЖ – 72%. В третьем квартале 2017 рост рынка страхования жизни составил 56%, а ИСЖ вырос на 63%.

Динамика развития всего рынка страхования жизни фактически следует за динамикой сегмента ИСЖ, что создает довольно высокие риски, поскольку данный сегмент является драйвером всего страхового рынка и, по сути, зависит от одного продукта, который, во-первых, не совсем понятен населению, а во-вторых, имеет неестественно высокую динамику роста, которая уже сегодня демонстрирует потенциальное снижение за следующие 2 года. При этом в 3 квартале текущего года мы можем наблюдать, как динамика сегмента ИСЖ превышает на 6–7 п.п. динамику рынка СЖ. Данное ускорение динамики, вероятно, скорректируется по итогам 2017 года.

«Откровенно говоря, динамика сегмента ИСЖ очень похожа на раздувание пузыря на рынке. И после ипотечного рынка, это уже второй сегмент, создающий подобную опасность в финансовом секторе в текущем году», — полагает Главный аналитик Аналитической Группы Invespoint Александр Вебер.

Сегмент страхования жизни в 2016 году, по отношению к докризисному 2013 году вырос в 2,5 раза на фоне роста на четверть всего рынка добровольного страхования. При этом доля рынка страхования жизни также возросла с 11,5% до 23,4%.

«Рынок страхования жизни на самом деле всегда являлся довольно нишевым и имел ровную динамику развития, причем не только в России, но и других странах с развитой экономикой. Для него не свойственны те темпы роста, которые мы сегодня наблюдаем. В наиболее развитых европейских страховых рынках ИСЖ занимает не более 15% сегмента СЖ и имеет ровную динамику. Текущий бум развития ИСЖ вызван, в первую очередь неравномерным развитием самого сегмента, а также эффектом низкой базы. Поэтому в 2018 году мы ожидаем замедления его динамики вдвое – средний рост рынка страхования жизни будет колебаться в районе 30-40%», — отметил Главный аналитик Аналитической Группы Investpoint Александр Вебер.

Страхование жизни минус ИСЖ

Без учета ИСЖ рынок страхования жизни демонстрирует стабильную динамику – пенсионное страхование жизни продолжило динамику медленного сокращения – за 9 месяцев 2017 года сегмент сократился на 3%, а годом ранее – на 2,7%. Страхование жизни заемщика, наряду с медленным восстановлением сегмента потребительского кредитования демонстрирует рост в 24%.

Однако доля рынка классического страхования сужается. За 9 месяцев 2017 года в структуре премий по страхованию жизни на пенсионное страхование пришлось 0,4% против 0,7% в 2016 году и 1,2% в 2015 году. Почти 14% пришлось на страхование жизни заемщика против 17,4% за аналогичный период прошлого года.

«Рынок страхования жизни без учета ИСЖ демонстрирует ту стабильную динамику, которая всегда была ему свойственна. Однако доля классических сегментов сужается за счет раздувания доли инвестиционного страхования жизни, поскольку его часто используют как своего рода инструмент ухода от финансовой и фискальной ответственности, а также навязывают в банках в качестве инвестиционного инструмента, что создает большие риски для всего рынка страхования жизни», — подчеркнул Александр Вебер.

«Развитие рынка ИСЖ в России происходит не так как в западных странах, где продукт страхования жизни существует гораздо дольше и развивался поступательно. Там инвестиционное страхование жизни приобретают только те граждане, которые уже обеспечили себя защитой через классические виды страхования жизни. Рост инвестиционного страхования жизни сегодня является скорее следствием агрессивной политики страховых компаний, аффилированных с банками, а не естественным развитием рынка», — прокомментировал нынешнюю ситуацию на российском рынке один из опытнейших страховых топ-менеджеров, исполнительный директор и председатель совета директоров PPF Страхование жизни Вит Седлачек.

Страхование жизни как способ ухода от ответственности

Инвестиционное страхование жизни, как можно проследить на конкретных примерах, предлагается небольшому кругу людей — VIP клиентов банков, что на самом деле позволяет использовать данный продукт как инструмент ухода от ответственности топ-менеджерами и директорами различных компаний. По данным Debevoise & Plimpton число исков к директорам о возмещении причиненных им убытков с 2014 года выросло почти вдвое. Только за 2016 год количество рассмотренных исков увеличилось в 1,4 раза по сравнению с 2015 годом и составило 267, а в первой половине 2017 года судами уже было рассмотрено 125 исков к директорам.

«Тонкость в том, что полис инвестиционного страхования жизни защищен от попыток взыскания, поскольку он юридически не является имуществом, это контракт. По этой причине, все средства, вложенные в полис, не могут стать предметом хозяйственного спора и претензий, например, со стороны государственных органов», — подчеркнул консультант Экспертной группы Investpoint Аркадий Вагнер.

investpoint

Компания «Сбербанк страхование жизни» за девять месяцев 2017 г., по данным Центробанка, собрала 70,1 млрд руб. премии и стала второй среди всех российских страховщиков. Еще никогда компаниям, специализирующимся на страховании жизни (его запрещено совмещать с другими видами), не удавалось попасть в тройку крупнейших: традиционно места здесь делили универсальные страховщики.

«Сбербанк страхование жизни» смог обогнать «Росгосстрах», который с 67,1 млрд руб. впервые за семь лет опустился на 3-е место. Сборы «Росгосстраха», как пояснил его гендиректор Николаус Фрай, планово падают из-за уменьшения доли на рынке обязательного страхования автогражданской ответственности (ОСАГО) до 10% (против 35% ранее. – «Ведомости»). Это, по его словам, предусмотрено антикризисной программой, запущенной в мае, с целью снижения убыточности от ОСАГО.

Лидер российского рынка по-прежнему «Согаз»: компания собрала 138,7 млрд руб. премий.

Страховая «дочка» Сбербанка в полной мере использует свое конкурентное преимущество, будучи структурой крупнейшего российского банка и располагая доступом к многомиллионной базе клиентов, считает замдиректора группы рейтингов финансовых институтов Аналитического кредитного рейтингового агентства Евгений Шарапов. Компания «Сбербанк страхование жизни» свой столь стремительный успех объясняет успешной продажей полисов инвестиционного и накопительного страхования жизни: на них пришлось 77% сборов страховщика, сообщил его гендиректор Алексей Руденко.

В структуре сборов преобладают премии именно по инвестиционному страхованию жизни, подчеркивает Шарапов. Большинство страховщиков жизни делают ставку на инвестиционное страхование, поскольку оно остается основным драйвером развития рынка страхования жизни, замечает управляющий директор по рейтингам страховых компаний «Эксперт РА» Алексей Янин.

Руденко обещает завершить 2017 г. не менее воодушевляюще. «Планку в 100 млрд руб. «Сбербанк страхование жизни» точно перешагнет», – обещает он.

Россельхозбанк спешит заработать

Страхование жизни практически единственный растущий сегмент на всем страховом рынке, констатирует Янин. За январь – сентябрь премии от продажи полисов страхования жизни выросли на 56,5% и достигли 230,8 млрд руб., согласно ЦБ, тогда как добровольного медицинского страхования – на 4,4%, а ОСАГО – и вовсе снизились на 4,5%. В нынешнем году страхование жизни станет крупнейшим сегментом страхового рынка – сборы достигнут 300 млрд руб., прогнозировал ранее директор департамента страхового рынка ЦБ Игорь Жук.

Интерес к страхованию жизни проявил и последний из большой тройки госбанков, до сих пор не занимавшийся этим видом деятельности, – Россельхозбанк. «Дочка» госбанка, страховая компания «РСХБ страхование», 2 ноября зарегистрировала компанию «РСХБ страхование жизни», по данным ЕГРЮЛ. Ее уставный капитал – 240 млн руб., минимально допустимый по закону для страховщиков жизни.

Представитель «РСХБ страхования» подтвердил «Ведомостям»: новая дочерняя компания будет развивать страхование жизни. По его словам, в ЦБ уже направлены документы для оформления лицензии, ее компания ожидает получить в начале 2018 г.

Последние из крупнейших банков пытаются запрыгнуть в последний вагон, создавая дочерние компании по продаже полисов страхования жизни, рассуждает президент Ассоциации страховщиков жизни Александр Зарецкий. Сбербанк обзавелся собственным страховщиком жизни в 2012 г., ВТБ – в конце 2013 г.

Продавать полисы страхования жизни «РСХБ страхование жизни» планирует через банки, в первую очередь клиентам Россельхозбанка, рассказал представитель «РСХБ страхования». РСХБ – третий по депозитам физических лиц банк в России после Сбербанка и ВТБ, поэтому у его структуры есть все шансы для успешного развития, считает Шарапов. Партнерство с родственным банком будет сильным конкурентным преимуществом «РСХБ страхование жизни», если оно станет полномасштабным и отлаженным, уверен и Янин.

Сейчас РСХБ предлагает клиентам страховки сторонних компаний, знает Зарецкий. Сотрудник колл-центра Россельхозбанка сообщил, что в отделении банка можно купить полис инвестиционного страхования жизни одной из трех компаний – партнеров банка: «Росгосстрах жизнь», «Альфастрахование жизнь» или «Согаз жизнь». Представители первых двух сотрудничество с Россельхозбанком подтвердили, представитель «Согаз жизни» на запрос «Ведомостей» не ответил.

На рынке не тесно

Если новый страховщик жизни будет продавать полисы только через собственную банковскую сеть, то речь идет о значительных, но ограниченных продажах, уверен председатель комитета Всероссийского союза страховщиков по развитию страхования жизни Максим Чернин. «Для успешного старта на открытом рынке компании потребуется или уникальный продукт, или высококонкурентное комиссионное вознаграждение для банков, – полагает он. – Правда, ставки падают и конкуренция только за счет вознаграждения становится затруднительной».

Представитель «РСХБ страхования» ожидает, что результаты «РСХБ страхование жизни» будут сопоставимы с результатами первого года работы конкурентов. Сборы «Сбербанк страхование жизни» за первый год работы составили 9,1 млрд, а «ВТБ страхование жизни» – 6,5 млрд руб., по собственным данным этих компаний.

Гендиректор крупной компании, занимающейся страхованием жизни, полагает, что новый игрок уже по итогам первого года работы сможет войти в десятку крупнейших страховщиков жизни по сборам. В первый год работы «РСХБ страхование жизни» сможет собрать 10–13 млрд руб. премий, оценивает сотрудник другой компании, работающей на страховом рынке.

Окупиться проект РСХБ сможет быстро, а чистую прибыль получить – уже в течение первых двух лет работы, если все продаваемые сейчас через банк кредитные продукты переключить на собственного страховщика жизни в том числе, считает Зарецкий.

Действующих страховщиков жизни появление на этом рынке еще одного конкурента не настораживает. Рынок перспективный, поэтому и привлекателен для новых игроков, особенно когда речь идет о страховании клиентов банков, полагает Руденко.

18.12.17 Банки.ру banki.ru

В числе драйверов роста следующего года среди видов страхования имущества можно отдельно выделить автокаско.

Ольга Захарченко, руководитель Северо-Западного дивизиона Группы Ренессанс страхование:

Традиционный локомотив розницы последние несколько лет подряд стагнировал или демонстрировал снижение объемов. В последние месяцы происходит постепенное восстановление автострахования, это прямое следствие роста продаж автомобилей. С одной стороны, началась реализация отложенного спроса, с другой – более доступным становится автокредитование. По итогам третьего квартала мы видим заметное оживление рынка продаж новых автомобилей. Если докризисные показатели продаж новых автомобилей в 2008 году — 3 млн, а продажи прошлого года – более чем вдвое меньше, около 1.4 млн, то в этом году можно ждать приблизительно 1.6 млн продаж новых ТС, а в следующем – порядка 2 млн. Сегмент новых ТС имеет максимальную долю проникновения каско, поэтому, даже несмотря на старение автопарка страны, можно рассчитывать на оживление рынка.

Что касается структуры каналов реализации, банковский канал продаж действительно демонстрирует один из самых значительных темпов роста. В первую очередь это связано с тем, что в период снижения объемов кредитования банки активизировали свою работу по поиску альтернативных источников дохода, в том числе и по заключению договоров страхования. Они располагают теперь необходимой инфраструктурой, в том числе и адекватной подготовкой специалистов, страховые компании обеспечили разработку адаптированной продуктовой линейки (прежде всего это коробочные продукты, но также и ряд других решений), и этот канал продаж, несомненно, продолжит рост. Благодаря этому росту интереса нестраховых посредников и оживлению ипотечного кредитования страхование имущества частных лиц демонстрирует устойчивый рост.

В целом в следующем году можно ожидать, что наибольший рост рынка покажет как автострахование (каско и ОСАГО) и ДМС, а прогноз роста рынка – около 5-7%.

Среди наиболее значимых нововведений следующего года – развитие телемедицины.

Более глобальные тренды рынка – это продолжение персонализации продуктов и сервисов под потребности конкретного клиента, в первую очередь благодаря диджитализации рынка и тем возможностям, которые предоставляют новые технологии.

17.12.17 Деловой Петербург dp.ru

Работа над законопроектом по страхованию жилья от чрезвычайных ситуаций (ЧС) ведется неактивно и вряд ли он будет принят в весеннюю сессию Госдумы, считает президент Российской национальной перестраховочной компании (РНПК) Николай Галушин.

В ноябре Минфин заявлял, что рассчитывает на второе чтение данного законопроекта, который был принят в первом чтении Госдумой ещё в феврале 2015 года, к середине весенней сессии.

«Мы ведём работу с Минфином, но, к сожалению, надо признать, что пока эта работа не идёт активно по разным причинам… Я не предполагаю, что закон по страхованию жилья граждан будет принят в весеннюю сессию следующего года», — сказал Галушин в ходе семинара «Страхование в зеркале СМИ. Итоги года и ожидания» в пятницу.

По словам заместителя гендиректора СПАО «Ингосстрах» Ильи Соломатина, этот законопроект теперь не приоритетный для Минфина РФ. «Мы-то думали, что уже на пороге каких-то нормальных перемен. Если мы будем постоянно откладывать, то вряд ли что-то когда-то заработает. Есть ощущение, что после выборов (президента — ред.) в исполнительных органах власти может многое поменяться, ну и так далее. И если придут другие люди, то как они будут относиться к этой инициативе?», — сказал он РИА Новости.

Защита пострадавших

Галушин напомнил, что в стране на протяжении многих лет действует федеральный закон о защите населения и территорий от ЧС, который предполагает, что граждане, пострадавшие от ЧС, получают материальную компенсацию из средств федерального и регионального бюджета.

«К сожалению, в законе не содержится каких-либо условий о том, что должно для начала главенствовать — коммерческое страхование или какой-то другой договор страхования, и государство в первую очередь должно защитить гражданина от недобросовестного страховщика, который заключил договор страхования, но не платит возмещение», — отметил он, добавив, что «гражданин должен быть каким-то образом вовлечён…. заплатить полностью или частично страховую премию по этому договору страхования».

Как сообщил журналистам в декабре президент Всероссийского союза страховщиков (ВСС) Игорь Юргенс, рабочая группа по страхованию жилья работает каждодневно, РНПК в ней тоже участвует, так как будет перестраховщиком. «Все, что можно, мы делаем. Эта группа работает, и если нас услышат власти, то в каком-то виде закон о страховании жилья… может быть, начнёт работать», — надеется Юргенс. Но по его словам, «скелет» закона страховщиков пока не устраивает.

15.12.17 РИА Новости ria.ru